3.3 考研真题与典型题详解

一、概念题

1．拆借（东北师范大学2004研）

答：拆借即资金的融通，银行同业间拆借市场指银行之间短期的资金借贷市场。市场的参与者为商业银行以及其他各类金融机构。拆借期限很短，有隔夜、7天、14天等，最长不过1年。我国银行间拆借市场是1996年1月联网试运行的，其交易方式主要有信用拆借和回购两种方式，其中主要是回购方式。参与交易的机构是商业银行、证券公司、财务公司、基金、保险公司等。

同业拆借市场指银行之间、其他金融机构之间以及银行与其他金融机构之间进行短期、临时性资金拆出拆入的市场。这是一个无形市场，主要通过现代通讯手段进行交易，由于拆借期限较短，一般最长不超过一年，借款方也无须提供担保抵押。各金融机构为了弥补头寸暂时不足和灵活调度资金，将经营过程中暂时闲置的资金和已存入央行且大于法定准备金的部分，相互间进行拆借。同业拆借市场的拆借利率一般由融资双方根据资金供求关系及其他影响因素自主议定或者通过市场公开竞标确定，市场性较强，最易实现利率市场化。

2．贴现

答：贴现指票据持有人为取得现金，用未到期票据，向银行融通资金的行为。银行按一定的贴现率扣除自贴现日至票据到期日的利息后，将余额支付给贴现人。票据到期时，银行持有票据向出票人、背书人或承兑银行兑取款项。若贴现息为R，票面额为P，贴现率为r，时间长度为n，则R=Prn。贴现是发达国家常用的融资方式之一，需要发达的商业票据市场作为基础，在我国尚需进一步发展。

3．自动转账制度（ATS）（人大1998研）

答：自动转账制度（ATS）指银行为规避央行对支票账户付息的管制而出现的存款业务。其主要方法是，客户在银行开立两个账户，一个是储蓄账户，用于支付利息；一个是活期存款账户，在客户开出支票后，银行自动把必要的金额从储蓄账户上转到活期存款账户上并进行付款，平时活期存款账户上的余额永远是1美元。最早出现在美国，由于美国为避免商业银行在揽存时进行不公平竞争，只对储蓄存款付息，对活期存款不准付息。但银行应对其他金融机构的竞争，争取客户存款，因此出现这个创新形式。

二、选择题

1．自动转账制度的创新属于（　）。（中央财大2011金融硕士）

A．避免风险的创新

B．技术进步推动的创新

C．规避行政管制的创新

D．降低经营成本的创新

【答案】C

【解析】自动转账制度是20世纪70年代的一种创新。在美国，为了避免银行因招揽存款而进行不公平竞争，对储蓄存款付息，对活期存款不准付息。自动转账制度这一创新就是规避不准对活期存款付息的规定。

2．商业银行与其他金融机构区别之一在于其能接受（　）。（浙江财经学院2011金融硕士）

A．原始存款

B．定期存款

C．活期存款

D．储蓄存款

【答案】C

【解析】职能分工体制下的商业银行，与其他金融机构的最大差别在于：①只有商业银行能够吸收使用支票的活期存款；②商业银行一般以发放1年以下的短期工商信贷为其主要业务。

3．银行进行同业拆借的主要目的是（　）。（中央财大2006研）

A．增加贷款规模

B．解决中长期资金不足

C．调剂准备金头寸

D．购买有利可图的有价证券

【答案】C

【解析】银行同业拆借是指银行相互之间的资金融通。在这种拆借业务中，借入资金的银行主要是用以解决本身临时资金周转的需要，一般均为短期的，有的只有一日——今日借，明日还。同业拆借的利率水平一般较低。同业拆借或通过各存款货币银行在中央银行的存款账户进行，即通过中央银行把款项从拆出行账户划转到拆入行账户，或采取同业存款以及回购协议等形式进行。

三、简答题

1．什么是同业拆借市场？（人行1996研；首都经贸大学2003研）

答：同业拆借市场是指银行之间、其他金融机构之间以及银行与其他金融机构之间进行短期、临时性资金拆出拆入的市场。在这个市场中相互拆借的资金，主要是各金融机构经营过程中暂时闲置的资金和已存入中央银行且大于法定准备金的部分。相互拆借的目的是为了弥补头寸暂时不足和灵活调度资金。同业拆借市场是一个无形市场，主要通过现代通讯手段进行交易，借款方也无需提供担保抵押，是货币市场中非常重要的子市场之一。

同业拆借市场上的主要参与者是商业银行、非银行金融机构、证券经纪商和中央银行。

我国1996年开通了全国同业拆借市场。市场参与者包括商业银行、财务公司、证券公司、外资银行等多种金融机构。同业拆借的利率一般是以高于存款利率、低于短期贷款利率为限，否则拆借盈亏就不能达到保本要求。并且通常情况下，拆借利率应略低于中央银行再贴现利率，这样才能迫使商业银行更多的面向市场借款，有利于中央银行控制基础货币的供应。现在已经基本实现市场化。我国的同业拆借市场由1～7天的头寸市场和期限在120天内的借贷市场组成。

同业拆借的原则有：（1）自主性原则。在进行拆借资金交易时，必须承认和尊重市场主体的权利和义务，严格遵守自愿协商、平等互利、自主成交的原则，维护市场经营者的合法权益，形成平等竞争的有序环境，保证资金的合理流动。（2）偿还性原则。拆借都有一个明确期限的限定，按期偿还是同业拆借的起码要求，因此商业银行拆借额度的确定必须立足于自身的承受能力。对拆出方来说，由于拆出的是本行暂时闲置不用的资金，有一定期限限制，拆出资金以不影响存款的正常提取和转账为限，因此必须按期收回。拆出资金如果不能按期收回，还将影响其资产的流动性和安全性。对拆入方来说，拆入资金只是拥有一定期限的资金使用权，并不拥有长期使用的权利，也不改变资金的所有权，因而拆入资金必须视本身短期内的还债能力为度，必须到期如数偿还，否则就会丧失在同业中的信誉。中国人民银行规定：拆借资金余额与各项存款相比不得超过4%，拆出资金与各项存款余额相比不得超过8%。（3）短期性原则。从拆出方来看，拆出的资金是银行暂时闲置的资金，数量和期限上都有不确定性，因而资金运用必须是短期的。拆入方主要是解决临时性储备头寸不足的资金需要，因此也应坚持短期性原则。

2．商业银行如何保持流动性？（中央财大1999研）

答：（1）流动性实际上指迅速获得现实购买力的能力，即获得资金的能力，包括资产的流动性和负债的流动性两个大的方面。资产的流动性是指资产的变现能力，衡量资产流动性的标准有两个：一是资产变现的成本，某项资产变现的成本越低，则该资产的流动性就越强；二是资产变现的速度，某项资产变现的速度越快，即越容易变现，则该项资产的流动性就越强。而负债的流动性主要是通过负债的途径，以适当的价格取得可用资金的能力。通过负债的途径，主要是以增资的方式取得资金，或者以吸收存款或借款方式筹得资金。

因此，要保持流动性，商业银行应该从资产和负债两个方面来操作。

（2）商业银行要掌握一定数额的现金资产和流动性较强的其他金融资产，建立分层次的流动性准备，并运用适当的资产管理方法，满足资产流动性的要求。

①现金资产。包括库存现金、存放中央银行存款准备、存放同业和托收未达款。这部分资产具有十足的流动性，货币性最强，可作为应付流动性的一级准备。

②短期有价证券。一般指到期日在一年以内的流动性较高的短期证券。这部分资产流动性虽然不及现金资产，但可以有一定的利息收入，而且与其他资产相比，其流动性仍然比较高。因此，短期证券就成为应付流动性要求的第二准备。

③除了建立分层准备外，商业银行还可以通过资产结构的恰当安排来解决流动性问题。

（3）商业银行主要通过主动性负债和潜力养成法来提高负债的流动性。银行的主动性负债，包括向中央银行借款、向同业或国外金融市场借款、发行大额可转让定期存单、金融债券和银行本票等。为了保证能够及时取得负债的能力，商业银行往往通过搞好公共关系、改善本行形象、建立业务协作网络和扩大本行知名度等手段，来增强银行潜在的或无形的流动性。

3．存款对银行经营为什么很重要？银行主要有哪些存款服务？它们的特点是什么？

答：（1）存款之所以对银行经营很重要，是因为存款是银行进行各种业务基础。有了存款才能进行贷款，银行才能去做基金、黄金等其他业务继续来支付存款客户的利息。存款是银行负债项目资金来源的重要渠道，它对于维持银行资产的增长率、保持银行的流动性具有重要的意义。

（2）银行的存款服务只要包括：

①交易账户

所谓交易账户是私人和企业为了交易目的而开立的支票账户客户可以通过支票、汇票、电话转账、自动出纳机等提款或对第三者支付款项。

第一，活期存款。活期存款是指顾客不需预先通知即可随时提取或支付的存款，也称为支票存款，是商业银行创造存款货币的基础。活期存款存取自由，便于结算，客户还有可能以此获得银行贷款。活期存款从传统上说是不付息的，有的甚至还要收取一定的手续费。

第二，可转让支付命令账户。可转让支付命令是一种对个人、非营利机构开立的，计算利息的支票账户，也称付息的活期存款。可转让支付命令账户的特点是：其一，转账或付款不是使用一般的支票，而是使用支付命令，这种支付命令在票面上没有支票字样，但实质上与支票无异，可以用来提款，经背书也可以转让；其二，可以按其平均余额支付利息。

第三，货币市场存款账户。其性质介于储蓄存款和活期存款之间。

第四，自动转账制度。该账户与可转让支付命令账户类似，都属于转账账户，银行需交存款准备金，对于银行提供的转账服务，存户要支付一定的服务费。

②非交易账户（储蓄账户）

第一，储蓄存款。储蓄存款一般是个人为积蓄货币和取得利息收入而开立的存款账户。储蓄存款不使用支票，而是用存折或存单，手续比较简单。储蓄存款确活期和定期两种。活期储蓄存款无一定期限，只凭存折便可提现。存折一般不能转让流通，存户不能透支款项。定期储蓄存款类似于定期存款，须先约定期限利率较高。

第二，定期存款。定期存款是一种由存户预先约定存储期限的存款。利率随着期限的长短而高低不等，但总是高于活期存款利率。定期存款存期固定，而且期限较长。定期存款不能像支票一样转让流通，但可以作为动产抵押品取得银行贷款。

四、计算题

假设商业银行体系的现金漏损率c=25%，定期存款与活期存款的比率t=300%，定期存款的法定存款准备率rt=2%，活期存款的法定存款准备率rd=5%，超额准备率e=4%。当有一笔1000万元的现金由客户存入某一家商业银行后，商业银行体系最终会增加多少活期存款和定期存款？（浙江工商大学2011金融硕士）

解：

ΔD=ΔR×K=1000×2.5=2500（万元）；

ΔT=ΔD×t=2500×300%=7500（万元）；

商业银行体系最终会增加活期存款2500万元和定期存款7500万元。

五、论述题

1．近年来为什么银行的非存款负债规模在增加？非存款负债的获取方式是什么？

答：（1）分存款负债规模增大的原因

非存款负债指的是商业银行主动通过金融市场或直接向中央银行融通资金。虽然存款构成银行主要的资金来源，但仍有可能存款无法满足贷款和投资增长的需求，此时，银行便需要寻求存款以外的其他资金来源。而且，非存款负债则是银行的主动负债，它属于银行经营的卖方市场。银行是否借人资金主要取决于银行经营的需要和银行经营者的主观决策。因而对银行经营者来说，非存款负债比存款负债具有更大的主动性、灵活性和稳定性。所以，近年来，银行的非存款负债在增加。

（2）非存款负债的获取方式有：

①同业拆借

银行间的同业拆借是银行获取短期资金的简便方法。通常，同业拆借要在会员银行之间通过银行间资金拆借系统完成。银行间同业拆借的主要目的是补充准备金的不足和保持银行的流动性。同业拆借的利率一般是由拆出行和拆人行共同协商确定的。

②从中央银行的贴现借款

商业银行为满足资金需求，还可以从中央银行取得贴现借款。此时，商业银行需持中央银行规定的票据向中央银行申请抵押贷款。商业银行获得贴现借款的利率由中央银行规定，而这一利率恰是中央银行调节商业银行准备金的最重要的利率之一。

③证券回购

近一个时期以来，银行持有政府短期债券的规模越来越大，作为流动性强、安全性高的优质资产，商业银行可以用签订回购协议的方式融资。回购协议可以是隔夜回购，也可以是较长时期。利用回购协议进行资金融通，可以使银行充分利用这些优质资产，以较低的利率获得更高的盈利

④国际金融市场融资

商业银行利用国际金融市场也可以获取所需的资金，最典型的是欧洲货币存款市场。国际金融市场融资利率有固定的，也有浮动的。近年来，浮动利率广泛应用，尤其是中长期融资，参考的是伦敦同业拆借利率。

⑤发行中长期债券

发行中长期债券是指商业银行以发行人身份，通过承担债券利息的方式，直接向货币所有者举借债务的融资方式。银行发行中长期债券所承担的利息成本较其他融资方式要高，好处是保证银行资金的稳定。

2．试对我国商业银行的负债结构进行分析和解释。

答：（1）我国商业银行存款的构成

商业银行负债经营的核心大都在存款上，我国的商业银行尤其如此。

①我国商业银行的存款构成以储蓄存款为主，商业银行系统的统计和国有商业银行系统的统计相差不大，储蓄存款占存款的总额在一半左右，说明我国商业银行资金来源是比较稳定的；

②占存款比重第二位的是活期存款，而定期存款比重则较低；

③我国商业银行体系内部存在着较为严重的存款垄断现象。

（2）我国商业银行的负债结构

综观我国商业银行的负债结构可以清晰地看到：

①各项存款是支撑商业银行资产运作的极为重要的来源，我国商业银行负债结构尚未从依赖被动负债转向主动负债，在这种局面下，商业银行之间的竞争从某种意义上说就是存款的竞争，只有争取到存款，才能维持资产的运营；

②我国商业银行体系内存在储蓄存款的垄断性特征；

③商业银行资金来源渠道的单一和对存款的过度依赖并存，二者互为因果，资金来源渠道单一使商业银行的资金结构无法实现多元化，不利于商业银行提高抗风险能力，一旦存款发生流失，商业银行可能面临较大的流动性风险，同时，商业银行也无法根据资产结构的调整和客户资金需求的改变而主动调整负债结构；

④近年来，由于我国银行市场竞争的加剧，国有商业银行垄断程度已明显降低，我国非国有银行体系在迅速壮大，这对我国银行业效率的提高是有利的。